業內：互聯網存款屬"無照駕駛" 中小銀行用高息攬儲
（原標題：被下架的互聯網存款產品背後：一場流量變現驅使的高風險交易）
記者 | 周伊雪
圖片來源：Pixabay
近日，多個互聯網平臺紛紛下架互聯網存款產品。據界面新聞不完全統計，目前支付寶、騰訊理財通、度小滿金融、攜程金融、京東金融、滴滴金融、陸金所、360你財富等互聯網平臺已下架互聯網存款產品。
一位360你財富的產品銷售人員告訴界面新聞，此舉是應監管方面的要求。目前在360你財富平臺，新客戶已經看不到且買不到互聯網存款產品，已經購買相關產品的老客戶則不受影響。
螞蟻集團和京東金融等平臺也均對界面新聞迴應稱，平臺上的互聯網存款產品均已下架，只對已購買產品的用戶可見，持有產品的用戶則不受影響。
互聯網存款產品是指銀行通過第三方互聯網平臺銷售存款產品，產品和服務由銀行提供，平臺則扮演獲客和導流的角色。在這種合作模式下，銀行得以藉助互聯網平臺突破網點和地域的限制吸收存款，而互聯網金融平臺則存在天然將流量變現的需求。
據瞭解，互聯網平臺在與銀行合作開展互聯網存款產品業務時，銀行需向平臺支付“導流費”，一般根據平臺日均存款餘額的千分之二至千分之三向平臺支付手續費，按月或按季進行結算。
近兩年來，互聯網存款產品快速興起。在2018年資管新規啓動後，銀行理財收益率走低，且強調“打破剛兌”。幾乎同時，保本保息、合法剛兌的存款產品開始受到普通用戶青睞，大部分互聯網理財平臺都會在存款頁面的醒目位置標註“存款保險保障50萬元以內100%賠付”。
對於互聯網存款的規模，目前缺乏公開數據準確統計。東吳證券曾在研報進行測算：考慮到互聯網理財行業明顯頭部集中，參考陸金所披露的TOP 5線上財務管理平臺（剔除貨幣基金）的規模，2020年6月末五大平臺合計2.64萬億元~2.95萬億元，如果假設其中40%爲存款產品，則總規模達到1萬億元左右。
東吳證券認爲，1萬億元的規模在我國總的住戶存款規模（90.93億元）中佔比還很低，但也許個別中小銀行已經過度依賴互聯網渠道，這也是引發監管收緊的原因之一。
實際上，目前與互聯網平臺在存款產品業務上進行合作的多爲攬儲困難的中小型銀行。比如，此前在滴滴金融App上，相關存款產品的合作銀行方包括武漢衆邦銀行、遼寧振興銀行、營口沿海銀行。在產品方面，起投金額爲50元，存款儲蓄年化利率最高爲4.875%，最低爲1.65%，存款期限從7天至5年不等。
近期，央行金融穩定局局長孫天琦在公開演講時表示，這種合作模式下有兩大風險點值得關注：一是地方法人銀行突破了地域限制，存款業務已拓展至全國；二是有意突出存款保險保障的宣傳，暗示“零風險、高收益”，便於用較高利率吸引儲戶。
“互聯網平臺開展此類金融業務，屬‘無照駕駛’的非法金融活動，應納入金融監管範圍，設立業務准入門檻。”孫天琦說。
不過，據路透社援引一位國有大行個人金融部門人士的說法稱，“目前監管部門也尚未出臺政策明確規定這塊業務不能做。”
東吳證券分析師馬祥雲預計，針對互聯網存款的監管政策即將正式落地。在政策落地後，互聯網平臺的存款頁面或會重啓，但預計參與銀行會變少，產品吸引力會降低。因此，預計勢必對互聯網理財用戶的留存與平臺資產管理規模造成衝擊。