“小微融資+消費金融”雙引擎驅動發展，陸金所控股三季度資產質量持續企穩

21世紀經濟報道記者 邊萬莉 杭州報道2024年10月21日，陸金所控股（NYSE：LU；06623.HK）發佈2024年第三季度財務報告。截至2024年9月底，陸金所控股累計服務約2480萬客戶，同比增24.1%；賦能的貸款餘額爲2131億元，三季度新增貸款505億元。

作爲小微企業主金融服務賦能機構，陸金所控股始終普惠金融定位，通過“小微融資+消費金融”雙引擎驅動，不斷提升普惠金融服務能力。加大對小微企業、居民消費的金融支持力度的同時，持續強化全面風險管理，推進普惠金融業務高質量發展。

受益於此，三季度陸金所控股貸款質量持續企穩。在小微融資業務方面，30天及90天逾期率均有所改善，體現資產質量趨勢的前瞻指標C-M3在餘額下降的情況下依然保持穩定。消費金融業務方面，不良率較第二季度下降0.2%。

貸款資產質量持續企穩，新增業務收入率提升至9.7%

去年召開的中央金融工作會議提出“做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章”，這對普惠金融的高質量發展提出了新要求。

陸金所控股積極踐行金融服務實體經濟、服務普惠民生的初心使命，通過“小微融資+消費金融”的雙輪驅動模式，改革服務模式，開發符合小微企業、個體工商戶、新市民等羣體特點與發展需求的產品和服務，完善產品創新能力和服務體系建設，不斷提升金融服務的覆蓋面和滿意度。

數據顯示，三季度陸金所控股賦能的新增貸款505億元，貸款餘額爲2131億元，累計服務2480萬客戶，同比增24.1%。同時，旗下消費金融業務穩健發展。截至2024年9月30日，平安消費金融服務覆蓋全國31個省份，近2500個縣城；三季度消費金融餘額464億元，同比增28.7%；新增貸款264億元，同比增長27.8%，佔總新增貸款的52%。消費金融業務的穩健發展，逐步成爲平滑週期影響的“壓艙石”。

在“質量爲先”的審慎經營策略的指引下，陸金所控股優化風險管理、升級數字化風控體系，聚焦服務重點客羣，財報數據顯示，截至9月30日，小微融資業務方面，30天及90天逾期率均有所改善，體現資產質量趨勢的前瞻指標C-M3在餘額下降的情況下依然保持穩定。消費金融業務的不良率較第二季度下降0.2%。

陸金所控股董事長兼CEO趙容奭表示，近期國家相關部門正在部署一攬子增量政策的落實工作，列出一系列改革舉措，從長遠來看將有助於經濟“向上向優”。第三季度消費行業已經出現溫和復甦的跡象，陸金所控股在保持謹慎經營策略的前提下，以消費金融業務的高質量發展，助力促消費擴內需。

他進一步指出，小微經營主體活力完全激活仍需要假以時日，因爲撥備計提增加的原因，公司盈利短期承壓。但是，陸金所控股堅持100%擔保模式改革，踐行精細化管理，三季度公司的新增業務收入率（take rate）提升至9.7%（二季度9.3%）。

面對複雜多變的經濟形勢，陸金所控股開始推進100%擔保模式的業務改革，並已經完成了過渡。陸金所控股旗下的平安普惠融資擔保有限公司（簡稱“平安擔保”）夯實擔保責任，以100%擔保模式撬動金融資源流向小微，助力合作銀行“敢貸、願貸、會貸、能貸”。財報顯示，三季度末陸金所控股貸款餘額中風險承擔比例提高至64.2%。2024年前三季度，平安擔保共服務19.6萬小微企業主。

得益於100%擔保模式，公司的新增業務變現能力增強。隨着陸金所控股貸款餘額中100%擔保模式貸款佔比增加，take rate有望持續上升。陸金所控股CFO朱培卿表示，100%擔保模式需要進行風險準備金的計提，這種會計處理方式會對短期盈利能力產生影響。但預計100%擔保模式下的新增貸款可實現全週期盈利，隨着貸款組合到期，預計將改善長期財務表現。

踐行數字金融，讓小微融資省心、省時、又省錢

金融監管總局在2024年5月份發佈的《關於銀行業保險業做好金融“五篇大文章”的指導意見》提出，未來5年，基本建成高質量普惠金融體系，助力共同富裕邁上新臺階；普惠金融服務體系持續優化；普惠信貸體系鞏固完善；普惠保險體系逐步健全。

聚焦痛點難點，加強普惠金融服務，是發展普惠金融的重中之重。陸金所控股旗下的平安擔保通過一站式融資服務、AI智能貸款解決方案、升級定製化融資方案等方式，讓小微融資省心、省時、又省錢。

一站式融資服務，讓小微融資更“省心”。創新式的“AI+O2O”服務模式，能夠快速精確地將融資服務送到小微身邊。數據顯示，2024年前三季度，平安擔保共服務19.6萬小微企業主，幫助16887個科技類小微企業獲得81億元融資。加大實體經濟支持力度的同時，融資服務結構也在逐漸優化，加大對江蘇、廣東、河北、山東、浙江等小微經濟發達地區的精準支持，以及對製造業和涉及國計民生行業小微企業的幫扶。

科技賦能業務，讓小微融資更“省時”。平安擔保通過AI賦能數字化運營、數字化風控、數字化流程，打造“行雲”等AI借款解決方案，使得經營類貸款流程更加便捷高效，流程斷點減少50%，90%的借款申請在1.5小時內到賬，時效提升31%。截至9月30日，AI智能貸款解決方案 “行雲” 已累計服務104.4萬客戶，客戶累計獲得借款約2395億元。

2024年第三季度，平安擔保“行雲”持續升級，帶來全線上抵押貸款服務。通過讓“數據跑腿”代替“客戶跑腿”，解決長期以來不動產抵押登記排隊難、登記難、等待時間長等難點、堵點和痛點問題，大大節省耗費在跑腿和等待的時間精力。

值得一提的是，陸金所控股旗下的平安消費金融深入探索金融科技在消費金融領域的深度應用。截至2024年9月，平安消費金融已累計提交專利超200件，註冊登記軟件著作權近40件，覆蓋人工智能、區塊鏈、雲計算、大數據等前沿技術，同時通過了CCRC、ISO等認證。平安消費金融實現了業務流程網絡化、審批決策自動化、借貸服務線上化，提升金融服務的可得性。

定製化融資方案不斷升級，讓小微融資更“省錢”。今年以來，平安擔保公司總分班子深入基層，面對面溝通民衆，累計147場並總結業務提升舉措11條。陸續推出平安擔保“微營貸”優票方案、“車e貸” 綠色融資專屬優惠方案等定製化融資方案。小微企業主只需一鍵申請，便可獲得精準的融資方案，免除不必要時間成本和多餘費用。

趙容奭表示，未來公司將繼續審慎經營，堅守服務小微站位，穩守風險底線，持續推動與商業銀行、政策性融擔機構錯位發展、同向發力，增強金融支持實體經濟可持續性，在服務國家戰略、服務實體經濟、服務民生保障中持續貢獻金融力量，爲股東、客戶、合作伙伴創造更大價值。