DTS嚴控風險 臺新債券今開募

臺新投信推出臺新靈活入息債券基金,且爲國內首檔獨家採用Robeco(荷寶投資)DTS控管債券風險的債券基金,強化投資人資產防禦力。圖/本報資料照片

2018年聯準會暫停升息後進場持有三年累積報酬

11月美國聯準會FOMC會議維持利率在5.25%至5.5%區間,分析師普遍預期,聯準會明年下半年降息機率高,將爲債市帶來大好行情。臺新投信順勢推出臺新靈活入息債券基金,且爲國內首檔獨家採用Robeco(荷寶投資)DTS控管債券風險的債券基金,強化投資人資產防禦力。

根據歷史經驗來看,2018年Fed暫停升息後進場持有三年,採靈活入息策略債券之報酬率同時打敗投資等級債及非投資等級債,爲投資人掌握債券絕佳收益,預計本月13日開始募集。

臺新投信總經理葉柱均指出,臺新靈活入息債券基金的投資顧問爲享有「前瞻思維投資工程師」美名的Robeco,其獨家開發的DTS(duration times spread債券信用利差乘以其存續期)風險管理系統,綜合管理利率風險與信用風險,在固定的風險預算的情況下,當部位的信用利差愈高,投資組合存續期間上限就愈低,讓投資組合在市場大幅震盪時,維持損益在有限的區間內波動,可嚴控風險。

臺新投信表示,荷寶DTS已列入全球最重要財經期刊,併爲海外業界廣爲運用。此外,荷寶全球債券分析師以產業進行分工,有別於其他投資機構是以債券信評或市場爲區隔,可精準掌握產業脈動。

臺新靈活入息債券基金經理人李怡慧表示,無論是公債、投資等級債、非投資級公司債、新興市場債券,都有值得觀察的標的,藉由分散佈局不同券種的靈活配置,才能兼顧風險與收益機會,以面對未來可能出現的市場波動。

根據機構統計,2018年聯準會暫停升息後進場持有三年累積報酬,採靈活入息策略的報酬率高達22.68%,優於非投資等級債報酬率21.66%,也大勝投資等級債的17.94%。