巴菲特賣股票囤現金：蘋果倉位“腰斬”、美銀拋售近1億股

藍鯨新聞8月4日訊（記者 敖玉連）拋售蘋果，存儲現金，是2024年上半年巴菲特的投資主線之一。

北京時間8月3日晚，巴菲特旗下伯克希爾·哈撒韋公司發佈2024年二季度財報：淨利潤303.48億美元、營收936.53億美元，皆超過市場預期。

最引人關注的是，伯克希爾二季度拋售了3.89億股蘋果公司股份，拋售幅度達到49%，幅度之大出人意料。二季度末，伯克希爾的現金儲存爲2769億美元，再創新高。

蘋果倉位減少49%

伯克希爾·哈撒韋公司二季度財報顯示，公司淨利潤303.48億美元，上年同期爲359.12億美元，遠遠超出市場預期的177.86億美元；營收936.53億美元，上年同期爲925.03億美元，超出市場預期的910.9億美元。

同時，二季度伯克希爾的投資收益爲187.5億美元，去年同期爲258.69億美元。

在交易層面，二季度末，伯克希爾持有蘋果公司股份約4億股，較一季度末的7.89億股拋售幅度達49%。持有蘋果市值爲842億美元，較一季度末的1743億美元縮水約52%。截至二季度末，伯克希爾持有蘋果約2.6%的股份。

2024年二季度的拋售行爲在市場預期之中，但拋售幅度接近“腰斬”還是在意料之外。

2023年四季度開始，伯克希爾大幅拋售蘋果股票引發市場關注，2023年四季度，伯克希爾拋售將近1000萬股蘋果股票，2024年第一季度末，伯克希爾的蘋果持倉市值則是從1743億美元降至1354億美元，經機構測算減持了將近1.16億股。如今又拋售約3.89億股，幅度明顯逐季擴大。

外界對於巴菲特拋售蘋果這一交易頗爲關注，2024年5月初的股東大會上，巴菲特給出部分原因：增加現金頭寸、資本利得稅有升高的可能性。

巴菲特表示，（5月初）聯邦的資本利得稅率是 21%，而不久前爲 35%，過去甚至高達 52%。他擔心，隨着政府尋求縮小預算赤字，未來資本利得稅率可能會再次提高。因此，在稅率較低的情況下出售蘋果股票，及時獲利。

回到蘋果本身，巴菲特表示對蘋果的價值並沒有改變。“今年年底，蘋果仍然會是伯克希爾最大的投資，除非有足以改變投資邏輯的戲劇性事件發生。”

儘管二季度削減了49%的倉位，蘋果仍然是伯克希爾的第一大重倉。

截至二季度末，伯克希爾的前五大投資分別是：蘋果公司（842億美元）、美國銀行（411億美元）、美國運通（約351億美元）、可口可樂（255億美元）、雪佛龍（186億美元），五大重倉排序與一季度相同。

現金儲備創新高，達2769億美元

財報顯示，伯克希爾二季度淨賣出價值755億美元的股票。

調低股票倉位的同時，現金儲備再創歷史新高，達2769億美元，較一季度末的1890億美元增加31.74%。

巴菲特在5月初的股東大會上便透露會繼續擴大現金頭寸，彼時稱第二季度末，這一數據或將達2000億美元。

現金儲備增加，或與投資標的難覓有關。巴菲特在股東大會上表示，除非目前能找到風險很小，並且能帶來很豐厚回報的投資標的，否則就不會花這筆錢。

“不會在5.4%這麼高利率的情況下使用這筆錢，只在正確的時候揮杆一擊。”5月初，巴菲特提到，目前利率較高，現金等無風險資產的回報率也比較高。不過，巴菲特也笑稱，即使目前利率僅有1%，仍然會持有大量現金，考慮到市場上的投資標的難覓，和全球的不確定性，目前情況下，儲存現金是更好的選擇。

二季度蘋果持倉腰斬，三季度至今，伯克希爾則將拋售矛頭指向第二大重倉股——美國銀行。

SEC（美國證券交易委員會）近期披露的信息顯示，7月17日至8月1日，伯克希爾連續12個交易日拋售美國銀行，總計賣出約9042萬股，約38億美元。目前，伯克希爾仍持有美國銀行9.42億股股票，是美銀的第一大股東。